ماذا يعني بالنسبة لسعر البيتكوين؟

الوجبات السريعة الرئيسية:

• وشهدت صناديق الاستثمار المتداولة في بيتكوين تدفقات واردة بقيمة 839 مليون دولار، بينما خسرت صناديق الاستثمار المتداولة في الذهب 4.1 مليار دولار.

• وتشير الأنماط التاريخية إلى انتعاش الذهب بنسبة 8.3% في المستقبل.

• تحافظ BTC على قوتها فوق الدعم الفني، وتتطلع إلى 150 ألف دولار بحلول نهاية العام.

يتلاشى تألق الذهب بسرعة، تمامًا كما تستعيد منافستها “الرقمية”، بيتكوين (BTC)، قوتها المفقودة.

بعد أسبوع واحد فقط من تسجيله مستوى قياسيًا فوق 4381 دولارًا، تراجع المعدن الثمين بأكثر من 10.60٪، وانخفض إلى مستوى منخفض بلغ 3915 دولارًا يوم الخميس، وهو أكبر انخفاض له على مدار سبعة أيام منذ أبريل.

يتزامن التصحيح في الذهب مع قفزة بنسبة 6.70٪ تقريبًا في سعر البيتكوين، مما يسلط الضوء على التباين الحاد مع اقتراب الولايات المتحدة والصين من التوصل إلى اتفاق تجاري.

وجاء هذا التحول في أعقاب تصريحات دونالد ترامب حول “الاجتماع المذهل” مع شي جين بينغ يوم الخميس، حيث اتفق الزعيمان على تخفيض التعريفات الجمركية على الفنتانيل من 20٪ إلى 10٪، على أن يسري ذلك على الفور.

مع تحسن الرغبة في المخاطرة واحتدام أسواق العملات المشفرة، هل يمكن أن يكون تصحيح الذهب إلى ما دون دعم 4000 دولار علامة على أن المتداولين يعودون إلى البيتكوين في الأشهر المقبلة؟

تجذب صناديق الاستثمار المتداولة في البيتكوين 839 مليون دولار وسط انخفاض الذهب

استوعبت صناديق بيتكوين المتداولة المدرجة في الولايات المتحدة تدفقات صافية بقيمة 839 مليون دولار منذ أن وصل الذهب إلى أعلى مستوى قياسي له في 20 أكتوبر، مع ارتفاع الحيازات على التوالي في الجلسات الأربع الأخيرة، حسبما أظهرت بيانات من شركة Farside Investors.

في المقابل، شهدت صناديق الاستثمار المتداولة المدعومة بالذهب إجمالي تدفقات خارجة بنحو 1.064 مليون أوقية (حوالي 4.1 مليار دولار) منذ 22 أكتوبر، وفقًا لبيانات بلومبرج.

يتضمن ذلك أكبر سحب ليوم واحد منذ أكثر من ستة أشهر يوم الاثنين، عندما سحب المستثمرون 0.448 مليون أونصة من التعرض للذهب.

تشير التقنية الفنية لـ BTC الآن إلى أرضية قوية بالقرب من 101,790 دولارًا.

ويتماشى ذلك مع المتوسط ​​المتحرك الأسي لمدة 20 أسبوعًا (EMA لمدة 20 أسبوعًا؛ الموجة الخضراء) ومستوى تصحيح فيبوناتشي 1.0. يؤدي البقاء فوق منطقة التقاء الدعم إلى زيادة احتمالات وصول BTC إلى 150,000 دولار بحلول نهاية العام.

ويتوقع محللو جي بي مورغان أن يصل سعر بيتكوين إلى 165 ألف دولار في عام 2025، بحجة أنها لا تزال مقومة بأقل من قيمتها مقارنة بالذهب.

الذهب لم يبلغ ذروته بعد: محللون

ولا يزال الذهب مرتفعاً بنحو 50% منذ بداية العام حتى الآن، مدعوماً بمشتريات البنوك المركزية القياسية، والاختلالات المالية المستمرة، و”تجارة التخفيض” المستمرة، حيث يسعى المستثمرون إلى الحماية من الديون الحكومية المتضخمة وضعف العملات الورقية.

يقول تاجر المعادن ديفيد باتمان أن الاتجاه الصعودي للذهب لا يزال سليمًا بشكل أساسي على الرغم من التصحيح المستمر.

تشير التحليلات الفنية أيضًا إلى أن الذهب لا يزال في تصحيح سوق صاعدة، حيث لا يزال المعدن ثابتًا فوق متوسطه المتحرك الأسي لمدة 50 يومًا (EMA لمدة 50 يومًا، ممثلة بالموجة الحمراء).

ارتد الذهب من دعم المتوسط ​​​​المتحرك لـ50 يومًا في كل مرة خلال العامين الماضيين، مما أدى إلى ارتداد بنسبة 4-33٪، كما هو موضح أدناه.

كما أن التصحيحات التي شهدها الذهب بنسبة 10% على مدار العقود الثلاثة الماضية أدت باستمرار إلى ارتدادات حادة في غضون أيام، مما يشير إلى قاع محتمل على المدى القصير بدلاً من الاتجاه الهبوطي الأعمق.

متعلق ب: يزداد الارتباط بين البيتكوين والذهب حيث تتبع BTC مسار الذهب لتخزين القيمة

أنتجت الحالات العشر السابقة لمثل هذه الانخفاضات الحادة عوائد إيجابية لمدة شهرين، بمتوسط ​​انتعاش بنسبة 8.3٪، وفقًا للبيانات التي أبرزتها شركة Sabu Trades.

يمكن أن يعود الذهب إلى منطقة 4200-4250 دولارًا بحلول ديسمبر، ليعيد اختبار أعلى مستوياته القياسية ويعيد تأكيد الاتجاه الصعودي الأوسع للمعدن، إذا استمر هذا النمط.

يمكن للمعدن أن يصل إلى هدف HSBC البالغ 5000 دولار في عام 2026 طالما ظل فوق الموجة الحمراء.

لا تحتوي هذه المقالة على نصائح أو توصيات استثمارية. تنطوي كل خطوة استثمارية وتجارية على مخاطر، ويجب على القراء إجراء أبحاثهم الخاصة عند اتخاذ القرار.